选择网上经纪行

网上交易
中介人
持牌人及注册机构
贴士

重点讯息:

  • 在选择网上交易服务时,必须挑选持牌的服务提供者,此外还要考虑其他因素,例如服务种类、收费、交易系统的易用及可靠程度等。

要选择合适的网上经纪行,可令你费煞思量。以下几条问题提出了一些必须考虑的重要事项,有助你作出精明的选择。

服务提供者是否合法经营?

证监会的发牌规定适用于香港所有与证券及期货相关的网上交易业务。你应查核有关的网上经纪行是否领有证监会的牌照,证监会网站载有相关资料以供查阅。提供此类网上交易服务的银行需向证监会注册,成为 "注册机构"。香港金融管理局仍是银行的证券及期货业务的前线监管机构。

如选用设于海外的网上经纪行,你应确定有关经纪行已在所属地区领有牌照。监管机构一般会列出获认可的经纪行的名单,供投资者查阅。如果有关经纪行没有在所属地区注册,便应避免使用其服务。此外,你也要认识有关市场的监管制度及投资者赔偿计划。

网上经纪行提供甚么服务?

你应比较不同网上经纪行提供的服务,挑选最能切合你需要的经纪行。

  • 服务层面
    某些网上经纪行主要为客户"执行指令",只提供有限的增值服务,但佣金收费较为低廉。这些经纪行一般只把客户的指示传送到市场以执行交易指令,但未必为客户提供意见。有些经纪行则提供一系列额外服务,包括报价、市场消息、研究资料、顾问服务、全权委托户口、保证金融资(孖展借贷)及分析工具。你应仔细考虑哪一类经纪行最切合自己的投资经验及目标。

    除了本地的证券、期货、期权及杠杆式外汇(孖展外汇)合约外,部分网上经纪行更提供海外证券及衍生工具的买卖服务。
  • 服务使用途径
    网上经纪行可能透过多种途径提供交易服务,例如无线上网、手提通讯设备及专用电子系统交易服务。除透过电子交易平台提供服务,部分网上经纪行同时提供专人接听和自动化电话交易服务。

收费如何?

经纪行必须向客户披露所有服务费用,当中可能包括经纪佣金、股份转移及托管费及代收股息费等。服务提供者亦会视乎交易渠道、产品、买卖盘类别(例如市价盘或限价盘)及买卖股数而收取不同的佣金。

就增值服务来说,你应了解服务的性质及费用计算方法,例如实时报价服务及研究工具的收费,以及保证金(孖展)贷款利率等。

在开始使用服务前,首先要查明各项收费,了解哪一种服务或安排最适合自己。

网站是否容易使用?

你可以尝试浏览经纪行的网站,看看是否容易使用。举例说,市场消息及户口资料版面应易于查阅。某些经纪行的网站设有模拟示范,让投资者在正式开户前亲身体验网上交易的过程。

你还要知道,当网站出现问题时,能否容易获得协助?经纪行设有热线服务吗?热线是否24小时提供服务?

交易系统是否可靠?

你必须知道有关的网上系统采用了甚么保安措施,以防被人擅自获取经纪行及客户的资料。常见的保安措施包括防火墙、密码、加密设备、数码证书、电子签署、保密层(SSL通讯协定)及其他确保资料传送的保密性的核证措施。

你亦必须了解因经纪行的网上系统的限制所带来的风险。基于技术上的限制,在处理大量交易时交易系统可能会出现效率下降、服务中断或延误等问题。

证监会规定,所有持牌经纪行必须制订书面程序,以处理紧急情况,并须清楚告知客户其他落盘的途径。你应事先与经纪行讨论各种落盘的途径,并要准备随时透过其他途径落盘及收取资讯。

怎样开立网上户口?

你可透过网上开立户口,但是经纪行必须采取步骤核证你的身份。待经纪行收到及处理你签署的申请后,你的户口才会生效。经纪行可能会要求你将已签署的申请以 邮递送出,或亲身到其办公室,在职员见证下签署开户文件。经纪行亦会要求你签立客户协议以完成申请手续,在签立协议前,你必须清楚及同意网上交易的条款细 则及相关风险,而网上经纪行必须在其网站及客户协议内清楚说明网上交易的相关风险。

网上交易过程是怎样的?

你必须充分了解整个交易过程,并注意网上经纪行提供的服务是否切合你的投资需要,如有疑问,可提出以下问题:

  • 登入户口
    网站以甚么措施核证身分(例如密码、数码证书)?假如网络失灵,可怎样落盘及收取买卖盘确认?
  • 买卖盘流程
    整个买卖盘的处理流程是怎样的?可选择哪些买卖盘类别(例如市价盘或限价盘)?买卖盘规模有否限制(例如股数及款项的限制)?怎样知道买卖盘的处理情况,及如何收到买卖盘确认资料?怎样取消或修改买卖盘?可否全日二十四小时落盘?抑或在相关市场开市时才可落盘?
  • 处理时间
    在户口存入或提取现金,需要多少时间处理?为免计划延误,你应了解处理不同步骤的所需时间。

不明则问、多作比较

选择网上经纪行时,你必须对有关经纪行有所了解,并确保所提供的服务切合自己的投资目标及技巧。请紧记,最基本及最有效的投资者保障,是由投资者本身做起。而保障自己的关键,在于 "不明则问、多作比较"!