产品资料概要

基金
产品特点

当你决定是否投资某项产品前,你应该尽量搜集所有相关资料,了解产品的性质、结构及条款,其中最重要的,是要认清产品的风险。这些资料均载于产品的销售文件,你值得花时间仔细阅读。如果你想浏览产品资料的概略,便可以查看一份名为“产品资料概要”的文件 (Product Key Facts Statement,英文简称KFS)。

《产品资料概要》以浅白易明的文字,概括介绍投资产品的主要特点及风险。获证监会认可向香港公众发售的零售基金、与投资有关的人寿保险计划 (Investment-linked Assurance Schemes) 及非上市结构性投资产品 (Unlisted Structured Investment Products) 的发行商均须提供《产品资料概要》。然而,你必须注意,《产品资料概要》并不能替代整套销售文件,它只概述投资产品的主要特点与风险,故不能单凭《产品资料概要》的内容,便贸然决定是否投资该项产品。你必须从销售文件中了解及掌握更多资料,才再作决定。

产品资料概要的主要内容

无论你投资于什么类型的基金,都可以在基金的《产品资料概要》中,了解基金的一些基本特点:

  • 资料便览 (包括基金经理及保管人的名称、基金的交易频密程度、派息政策、基本货币及经常性开支比率)
  • 本基金是什么产品?
  • 目标及投资策略
  • 本基金有哪些主要风险?
  • 业绩表现
  • 投资本基金涉及哪些费用及收费?
  • 其他资料(例如:计算基金资产净值以及公布单位价格的次数)

由于每类基金各具特点,并且涉及不同的风险,证监会网站载有以下六类基金的《产品资料概要》范本示例,以协助你了解《产品资料概要》的主要内容及编列方式,以及反映各类基金的特点:

  • 一般基金;
  • 保证基金/提供结构性回报的基金;
  • 交易所买卖基金 (ETF);
  • 指数基金;
  • 获认可内地基金 – 一般基金;及
  • 获认可内地基金 – 指数基金。

范本仅供参考及说明之用;视乎产品 及发行人而定,《产品资料概要》实际所载的资料及展示方式可能各有差异。

各类基金的《产品资料概要》除了提供上文提及的基本资料,亦会介绍该类基金独有的特点:

1. 一般基金

在"目标及投资策略"一栏,你可查看基金会否运用金融衍生工具作投资用途。若基金会投资于金融衍生工具,便须深入了解这类投资的额外的风险,详情可查阅销售文件。

2. 保证基金/提供结构性回报的基金

基金提供保证的主要条款载于“本基金的保证订有哪些主要条款”部分。此外,如该基金提供结构性回报,资料概要中亦会作出情况分析,列出最坏、基本及最佳情况下的回报。

3. 交易所买卖基金 (ETF)

"目标及投资策略"一栏列明该ETF所追踪的相关指数的详情,包括十大指数成分股的资料,该ETF采用的合成模拟策略的图解说明, ETF的抵押品及/或交易对手的资料。"资料便览"一栏亦提供ETF与追踪指数的跟踪偏离度数据。

4. 指数基金

指数基金所追踪的相关指数的成分股,同样载于“目标及投资策略”部分。如果该指数基金采用合成模拟策略,亦可在此部分查阅抵押品及/或交易对手的资料。"资料便览"一栏亦提供指数基金与追踪指数的跟踪偏离度资料。

5. 获认可内地基金 – 一般基金

"基金有哪些主要风险"一栏列明该获认可内地基金涉及的主要风险。获认可内地基金是指证监会根据中国内地与香港基金互认安排,认可获准向香港公众发售的内地基金。

6. 获认可内地基金 – 指数基金

"目标及投资策略"一栏列明该指数基金所追踪指数的十大成分股的资料。"资料便览"一栏亦提供该指数基金与追踪指数的跟踪偏离度数据。

若产品发行人认为有需要向投资者披露更多资料或加入图解 (如图表及图像),以协助投资者了解该基金,《产品资料概要》便可能会多于四页。
无论你考虑投资于甚么基金,都应该先阅读其整套销售文件,包括《产品资料概要》,了解该基金的特点及主要投资风险。
按此阅览《产品资料概要》范本示例。如果想更深入了解《产品资料概要》,请参阅《解读产品资料概要》小册子。